Ngày 11/7, Ngân hàng TMCP Sài Gòn Thương Tín sẽ tiến hành đại hội cổ đông bất thường với nội dung quan trọng nhất là thông qua nhận sáp nhập Ngân hàng TMCP Phương Nam (Southern Bank). Sau đó 3 ngày, 14/7, tới lượt Southern Bank họp cổ đông để qua nội dung này.
Theo lộ trình sáp nhập, dự kiến thủ tục sáp nhập sẽ hoàn tất trong quý IV/2015. Ngay cả khi hoàn tất đúng hạn, đây vẫn là thương vụ sáp nhập có thời gian diễn ra lâu nhất. Những động thái đầu tiên của nhóm cổ đông lớn của Southern Bank mua cổ phiếu Sacombank có khi trước cả khi được công bố vào năm 2012. Trong khi tại Đại hội đồng cổ đông năm 2014, Sacombank và Southern Bank đã thông qua nội dung sáp nhập.
Theo tài liệu họp cuối tuần này, cơ cấu cổ đông hiện tại của Southern Bank có 4 cổ đông có sở hữu trên 5% (2 cá nhân và 2 tổ chức); 13 cổ đông nắm giữ từ 1% đến 5% và 1.771 cổ đông sở hữu dưới 1%.
Theo số liệu cập nhật mà Southern Bank công bố gần đây nhất, 4 cổ đông sở hữu trên 5% cổ phần Southern Bank gồm United Oversea Bank (UOB) với tỷ lệ 20%; Tropical Investments Việt Nam 5,68%; ông Trầm Bê 8,36% và ông Trầm Thuyết Kiều là 7,36%.
Trong đó, đáng chú ý là tổng sở hữu của gia đình ông Trầm Bê và các con là 20,14%, vượt tỷ lệ cho phép của Luật các tổ chức tín dụng 2014 là 20%.
Tại Sacombank, ngoài lượng 100 triệu cổ phiếu quỹ, chỉ còn 1 cổ đông sở hữu trên 5% là Ngân hàng TMCP Xuất Nhập khẩu Việt Nam (Eximbank) với 10,3%. Cổ đông sở hữu 1-5% là 19 cổ đông và cổ đông nắm giữ dưới 1% là 63.511 cổ đông.
Theo phương án sáp nhập, tỷ lệ hoán đổi cổ phiếu là 1 cổ phiếu Southern Bank đổi lấy 0,75 cổ phiếu Sacombank. Với phương án giữ nguyên vốn điều lệ Southern Bank (4.000 tỷ đồng), Sacombank sẽ phát hành thêm cổ phiếu cho cổ đông hiện hữu với tỷ lệ 8,7% (cổ đồng sở hữu 1000 cổ phiếu được nhận 87 cổ phiếu mới). Cùng với đó, Sacombank sẽ chia cổ phiếu quỹ, thưởng cổ phiếu, chia cổ tức năm 2013 và 2014 với tổng tỷ lệ 30%. Như vậy, cổ đông Sacombank sẽ nhận thêm tổng cộng 38,7% cổ phiếu sau sáp nhập.
Sau sáp nhập, vốn điều lệ của Sacombank sẽ đạt 18.852,65 tỷ đồng. Tỷ lệ sở hữu của các cổ đông lớn nhất của như sau:
Sau sáp nhập, gia đình Phó Chủ tịch Sacombank Trầm Bê sẽ chỉ còn sở hữu 9,7% cổ ngân hàng mới, đáp ứng quy định nhóm cổ đông có liên quan không được sở hữu quá 20% cổ phần một ngân hàng.
Trong khi đó, UOB sẽ chỉ sở hữu 4,24% cổ phần ngân hàng sau sáp nhập, không còn vai trò là cổ đông chiến lược. Vì vậy, câu hỏi đặt ra là UOB liệu sẽ còn tiếp tục đồng hành với Sacombank sau sáp nhập hay tính tới một phương án khác.
Thái Hà